[tivo168 專欄] 如何計算自由現金流量及製作自由現金流量邏輯分析表？－finance168財經學院(百萬部落格)

提示
1.以 EXCEL2003版的示範版本。
2.下載現金流量年表、損益年表及累計損益季表，分別存在CFS、IS及ISQT工作表

STEP01：分析現金流量時所需之會計科目及財報。

STEP02：由網站取得所需財報資料-，並將其分別複製到[CFS]、[IS]及[ISQT]三個工作表。
[CFS] yam天空股市 → 財務報表 → 現金流量表 → 年報表
[IS] 市場情報 → 個股分析 → 財務分析 → 損益年表
[ISQT] 市場情報 → 個股分析 → 財務分析 → 損益季表 → 累計季表

從哪裡下載呢？ 當然是我們的好朋友…
yam天空股市 http://stock.yam.com
國泰證券投資寶典 http://www.cathaysec.com.tw/marketinfo.htm
合作金庫金融網 http://tcb.moneydj.com/

STEP03：新增「現金流量表」，建立如下之表格。

STEP04：由於yam天空的「現金流量年表」統計資料含最新一年的累計資料，需特別注意。
期別之儲存格C3公式為「=LEFT(CFS!B1,4)-1911」，拖拉複製到儲存格J3。
稅後盈餘之儲存格C4公式為「=ISQT!B34」。
稅後盈餘之儲存格D4公式為「=HLOOKUP(D3,IS!$B$3:$I$37,32,FALSE)」，拖拉複製到儲存格J4。
營運、投資及理財之現金流量之儲存格C5公式為「=CFS!B2」、C6公式為「=CFS!B3」、C7公式為「=CFS!B4」及C8公式為「=CFS!B6」。
選取4格儲存格，直接拖拉複製到儲存格J8。
自由現金流量之儲存格C9公式為「=SUM(C5:C6)」，拖拉複製到儲存格J9。
(累計期間) 之儲存格C10公式為「="近"&COUNTA($C9:C9)&"年"」，拖拉複製到儲存格J10。
自由現金流量之儲存格C11公式為「= SUM($C9:C9)」，拖拉複製到儲存格J11。
營運現金與會計盈餘差額之儲存格C12公式為「=C5-C4」，拖拉複製到儲存格J12。
盈餘品質之儲存格C3公式為「= C5/C4」，拖拉複製到儲存格J13。
儲存格B14公式為「="注意：" &C3&"年 - 為到目前為止已公告財報之累計數字。"」

STEP05：選取C9:J9及C11:J13 → 功能選單「格式」→ 設定格式化條件如下圖。

STEP06：完成「設定格式化條件」，可以得到下面這張現金流量表。

STEP07：自由現金流量邏輯分析表。
營運活動之現金流量儲存格C18公式為「=IF(C5>=0,"正","負")」，拖拉複製到儲存格J18。
投資活動之現金流量儲存格C19公式為「=IF(C6>=0,"正","負")」，拖拉複製到儲存格J19。
自由現金流量儲存格C20公式為「=IF(C9>=0,"正","負")」，拖拉複製到儲存格J20。